據華爾街日報周一報導,
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,美國汽車城底特律聲請破產,
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,歐洲的債權銀行也遭受波及,
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,熟知內情的產業官員表示,
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,歐洲銀行業持有價值約10億美元的底特律債券。
此一情況顯示,
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,歐洲的銀行業仍為金融危機前的決策付出代價。底特律與歐洲金融業的糾葛要追溯至2005年,
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,底特律為了替公務員年金補足資金,
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,於是找上瑞銀(UBS)。
瑞銀為底特律出售逾14億美元的債券,
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,此類債券被稱為參與憑證(certificate of participation),這些債券大部分皆由歐洲銀行業買進。在金融危機爆發前的繁榮時期,銀行積極赴海外尋找利率佳,而且風險相對低的資產。
底特律的債權人除了瑞銀外,還包括德國和比利時的國有銀行。
這些銀行握有的底特律債券價值一度高達數億美元,如今資產嚴重縮水,使得銀行和國內的納稅人承受巨額虧損。
這一局面也顯示了,在金融市場蓬勃發展的時候,風險是如何一聲不響的散布到全球各地。
凱斯西儲大學維德海管理學院助理教授馬尼克表示,「未來很有可能再出現底特律式的例子。」德國壞帳銀行FMS Wertmanagement的發言人表示,該銀行持有面值約2億美元的底特律債券。
另據內情人士表示,法國和比利時合資的德克夏(Dexia)銀行,也握有大額的底特律債券。
在金融危機時期,瑞銀已承受約500億美元的高額損失,並接受政府紓困貸款,現正大幅縮減投資銀行部門,底特律讓瑞銀的難題雪上加霜。
為了確保在利率上升時,利息不會大幅增加,瑞銀與其他債權銀行與底特律達成對沖協議,利率上升時,銀行付款予底特律,利率下滑時則相反。美國利率陡降讓底特律1季便支付高達130億美元予瑞銀和美國銀行(BoA)。,